股市心理學(30)～自動交易程式的心理分析。
［寫完］
最近有很多朋友問我關於電腦自動程式交易軟體的問題，我在此一併答覆。
電腦交易軟體，在這裡是指能夠提出買賣訊號的股票或期貨軟體，這個東西可以從兩方面來討論：一個是它的技術面，另一個是心理面。
贏家圈所討論的關於軟體方面的話題，大概都是偏重於技術的改良程式的話題，也有一部份是資金管理跟風險控管的問題。不過，總而言之：贏家之所以能夠成為贏家，是因為他已經克服了大部分的心理問題以及生活障礙，才有資格使用軟體去交易。也就是說：他已經克服了大部分使用交易軟體時會碰到的心理關卡。
如果從心理面來討論，那麼，簡單的來說：一般人根本不可能長時間照著軟體所提供的買賣點去操作。
這裡有兩個話題領域，第一個話題是：到底電腦有沒有辦法取代人腦去做交易？……第二個話題是：到底人類有沒有辦法放棄自己的「操縱慾」？
第一個話題，是另一個故事，內容精采豐富，但不是我在這裡要討論的。我在這裡想要講的是：不論你在紙上作業跑了多少次程式、不管你跑出來的績效表的獲利多麼驚人，總歸一句話，那些都是指上談兵。
在真正實戰的時候──
你敢不敢依照電腦提供的買入訊號做大膽買進？
電腦出現賣出訊號的時候，你捨不捨得立即出清你認為基本面還是看好的股票？
你敢不敢聽從電腦的建議在利空消息大軍突襲的時候抱緊多單？
你願不願意遵守電腦幫你訂下的規矩在利多消息轟炸的時候抱緊空單？
你願不願意捨棄自己的個人意見而聽從一台機器的指揮？
你捨不捨得放棄自己私人的操作欲望？
你願不願意放棄操作的樂趣而把這項事業交給電腦去經營？
當你認為會漲但是電腦認為會跌的時候你會認為自己判斷錯誤而認為電腦是對的嗎？
當電腦已經連續虧損兩次的時候，下一次你還會相信她嗎？
你相信自己的判斷還是相信電腦的判斷？
你是相信人類還是相信機器？
你是相信自己還是相信別人？…………
有一種很天真的想法是：如果我「完全」交給電腦程式去操作，不就可以賺錢嗎？──嗯，如果你拿到的是『技術正確』的電腦程式，而你又「完全」信賴她，那麼，你當然可以賺錢──但問題是：能夠做到把自己的私人操作慾望「完全放棄」，同時又把外界的「干擾誘惑完全排除掉」，那你大概就是聖人了。
不論是下單以前、或是下單以後，都會有一堆亂七八糟的消息或狀況來擾亂我們的操作，那些都是魔鬼，千方百計引誘我們去往跟趨勢相反的方向去抱單──如果能夠抗拒這些心魔，真的不得了，那真的就是聖人了。凡夫俗子看到了都要膜拜。
一般人想要買電腦交易軟體，動機大致如下：
一、「自己不懂技術分析，希望軟體能夠幫忙他判斷買賣點」
這個理由乍聽之下沒什麼錯，其實現實狀況往往會出乎當事人意料之外。因為現在市面上很多軟體的買賣訊號還需要使用者自己去多一道「解讀訊號」的手續（我的媽啊！買了軟體還要自己解讀喔……），而一般消費者根本就不具備這樣的解讀能力。
使用交易軟體的贏家一致認為：使用者必須要懂那個軟體裡的交易方法才行。誰敢使用一個自己不了解的東西呢？──剛開始在不懂的狀況下用個幾次還可以，如果要用個很多年，就沒辦法了。
二、「自己一直輸錢，所以希望軟體能夠替他賺錢」
問題是：如果你不懂那個軟體所使用的技術分析，那你還是不會用，或是用的不夠好。（別人用就賺錢，你用就賠錢。）
三、「自己覺得自己是贏家，買軟體是希望參考她的買賣點」
這個動機就表面上來說，是可以，但是花那麼多錢買軟體而只是參考而已，這代價太昂貴。有這種想法的人，幾乎很少是真正的贏家；他們買了軟體以後，自己的意見跟電腦的意見常會打架，到最後就一團混亂。
以上三點，歡迎對號入座。
一般來講，贏家使用的系統，大概是兩或三個。如果還要再多，就會顧此失彼、互相打架。解決的方法，就是多聘幾個助理交易員幫他操盤。像以前的海龜團隊，本來是三個系統，後來比較短線的那個系統被廢掉，只剩兩個系統。而這兩個系統的原理是相通的。
一般人買電腦交易軟體的問題是：幾乎所有的顧客都是因為想跑短線而買這個軟體，但是短線交易本來就很難電腦化（中線還可以），所以就產生三種結果：第一種是根本被騙（意思是說這套軟體本來就不會賺錢）；第二種是看不懂軟體所呈現的短線買賣訊號（或是不懂他的短線技術）；第三種是用了昂貴的軟體，獲利率卻不高，甚至低微到近似上當受騙。
◎結論
使用交易軟體，要對那個軟體具備『真實的信心』。這個信心，是指『瞭解』、『體諒』、『毅力』、『耐心』，這些都是智慧的表現，跟使用者本人的人格直接相關。但是一般買軟體的顧客，多多少少都帶著偷懶的心理，所以也就不會具備以上講的這些人格特質。
『天底下沒有白吃的午餐』。如果你想要在股市靠操作發財，就一定要下苦功學習知識與智慧──這道過程如果省略的話，後患無窮！──即使賺到了錢，也極可能是隨機致富的陷阱。
交易軟體這東西，是贏家為了加強自己的操作，於是把自己的方法轉化為電腦語言的一種方式。所以：比較老的那些資深贏家，他們所使用的交易軟體都是自己開發出來的（或是同門同派的人開發出來的）。而現在的消費者只想直接「購買」別人的方法，而不想去學智慧──這其中的態度差別，很極端。但是購買者自己不會覺得，因為他把金融市場想的很簡單，也把自己的人性看的很單純。
[END]
～王力群（王勵群）RandyWang.台灣,台北，2009-07-02 禮拜五 早晨6:30 起筆 7-6 早上10:12寫完
